Инвестиционный ландшафт меняется с беспрецедентной скоростью. Эволюционируют предпочтения инвесторов. Технологические достижения позволяют инвесторам формировать портфели совершенно новыми способами. Вот ключевые тенденции, которые в настоящее время влияют на мир инвестиций.
1. Искусственный интеллект — основа для следующего поколения робо-консультантов
Искусственный интеллект кардинально меняет процесс принятия решений в области финансовых инвестиций и торговли акциями. За последние 5 лет число запросов «искусственный интеллект в биржевой торговле» выросло на 2 400%. Сырые модели искусственного интеллекта существуют уже более десяти лет. Первый робо-консультант, Betterment, был запущен в 2008 году. И по сей день многие робо-советники используют автоматизацию и создают пассивные портфели на основе современной портфельной теории. Но на горизонте замаячило новое поколение робо-советников.
Следующее поколение робо-консультантов будет способно моделировать различные потенциальные экономические изменения и предсказывать наилучшие инвестиционные стратегии для этих сценариев. Искусственный интеллект находит множество применений в финансовом секторе. Другие робосоветники, работающие на базе ИИ, могут разрабатывать новые торговые стратегии за миллисекунды. JPMorgan Chase - одна из компаний, которая инвестирует значительные средства в технологии искусственного интеллекта.
В настоящее время компания разрабатывает IndexGPT, генеративную ИИ-платформу, которая может настраивать инвестиции в зависимости от потребностей пользователя. Недавно компания подала заявку на регистрацию торговой марки для этой платформы. Предполагается, что платформа будет доступна в течение трех лет. JPMorgan Chase использует искусственный интеллект в течение последних нескольких лет и ожидает, что в этом году эта технология принесет доход в размере 1 миллиарда долларов. По мере развития технологии робо-консультантов ее внедрение ускоряется. По прогнозам, к 2025 году общий объем активов на рынке робо-консультантов превысит 1,8 триллиона долларов. Ожидается, что этот показатель продолжит расти почти на 8% до 2027 года и достигнет отметки в 2,27 млрд долларов.
2. Квантовые фонды добились значительного прогресса
Квантовые фонды — это особая область, где ИИ используется в инвестиционных целях. С 2019 года поисковый интерес по запросу «квантовые фонды» вырос более чем на 4 900%. В отличие от инвестиций, которыми хотя бы частично руководят управляющие фондами, квантовые фонды полностью управляются программными моделями и цифровыми данными. Алгоритмы квантовых фондов все чаще контролируются искусственным интеллектом. В Соединенных Штатах на долю квантовых фондов приходится около 29% всего рынка хедж-фондов. По состоянию на конец марта 2023 года их стоимость превышала 1,13 триллиона долларов.
3. Экологическое, социальное и корпоративное управление
Инвестирование в экологические, социальные и управленческие аспекты (ESG) завоевало финансовый мир в последние годы. По данным Morningstar, почти 70% владельцев активов считают, что факторы ESG стали более важными за последние пять лет. В 2021 году активы фондов ESG под управлением в США составляли 4,5 триллиона долларов, но ожидается, что к 2026 году эта цифра вырастет до 10,5 триллиона долларов.
По прогнозам PricewaterhouseCoopers, к 2026 годунаактивы ESG будет приходиться пятая часть всех активов. На США приходится около 11% активов фондов ESG, в то время как на Европу приходится 83% таких фондов. Исследования показывают, что за последние пять лет портфели ESG приносили доход выше среднего. В частности, избыточная доходность портфелей ESG в Европе составила 1,59% в год. Значительная часть роста в этой сфере произошла за счет новых ESG ETF. За последние пять лет интерес к «ESG ETFs» вырос на 444%. К концу 2022 года активы ESG ETF составят более 97 миллиардов долларов.
Заключение
В заключение можно сказать, что инвестиционный ландшафт переживает значительные трансформации под влиянием новых технологий и изменяющихся предпочтений инвесторов. Искусственный интеллект выводит робо-консультантов на новый уровень, предлагая более точные и адаптивные стратегии. Квантовые фонды продолжают демонстрировать высокий потенциал, полностью полагаясь на программные модели. Одновременно с этим, рост интереса к экологическим, социальным и управленческим аспектам (ESG) показывает, что инвесторы все больше ценят устойчивость и социальную ответственность. Эти ключевые тенденции определяют инвестиционные тренды на 2025 год, формируя новые возможности и вызовы для участников рынка.
Met Sorrows
Эксперт по правовым вопросам с 30-летним опытом.